位置：成果数据库 > 期刊 > 期刊详情页
基于小波方法的中国股市与亚太股市联动性实证研究
  • ISSN号：1003-207X
  • 期刊名称：《中国管理科学》
  • 时间：0
  • 分类：F832.51[经济管理—金融学] F831.51[经济管理—金融学]
  • 作者机构：福州大学经济与管理学院
  • 相关基金：国家自然科学基金资助项目(71171056);福建省社会科学基金重点资助项目(2013A017)
作者： 唐振鹏, 周熙雯, 黄友珀, 陈尾虹
关键词： 股市联动, 小波方法, 金融危机, 时间尺度
中文摘要：

综合考虑资产分散化和时间分散化目标,利用小波方法从时间和时间尺度两个维度对中国股市与亚太的10个主要股市的联动性进行实证分析,结果表明:中国股市与亚太股市的联动在时间和时间尺度两个维度上都是变化的,2003-2006年是股市联动的一个临界时期,高联动集中在大时间尺度,中小尺度下的联动较弱,且联动模式不稳定。金融危机期间股市联动增强,但次贷危机和欧债危机期间联动增强的时间尺度范围显著不同。这些实证发现对资产管理者识别风险分散机会、构造资产组合策略具有重要意义。

同期刊论文项目
基于已实现测量非参数方法的金融资产跳跃行为研究
期刊论文 21 会议论文 10 获奖 1 著作 2
同项目期刊论文
股票市场微观结构噪声、跳跃、流动性关系分析
基于高频数据的中国股市跳跃特征实证分析
加权已实现四幂次变差分析及其应用
基于偏t分布realized GARCH模型的尾部风险估计
考虑共同跳跃的波动建模：基于高频数据视角
组合信用风险测度的藤copula方法
考虑杠杆效应的多重分形波动建模：基于中国股指的实证分析
多分形视角下的金融市场波动建模研究
基于高频数据视角的上证综指跳跃原因分析
金融资产日内跳跃检验比较及其股市跳跃特征分析
考虑微观结构噪声与跳跃影响的波动建模
碳排放权交易市场的信息流动关系——基于EUA市场和CER市场的实证研究
基于双变量EARJI-EGARCH的时变收益关联研究——来自东亚地区股市跳跃的分析
金融资产跳跃检验方法实证比较
基于上证指数高频数据的中国资本市场微观特性研究
基于波动期限分解的中国股市风险-回报关系研究
期现货市场间牛熊周期的交叉相关性研究——基于分形视角
基于产品构造路径角度的次债信用衍生品的风险分析
基于高频数据的金融市场波动溢出分析
期刊信息
  • 《中国管理科学》
  • 中国科技核心期刊
  • 主管单位:中国科学院
  • 主办单位:中国优选法统筹法与经济数学研究会 中科院科技政策与管理科学研究所
  • 主编：蔡晨
  • 地址：北京海淀区中关村北一条15号（北京8712信箱）
  • 邮编：100190
  • 邮箱：zgglkx@casipm.ac.cn
  • 电话：010－62542629
  • 国际标准刊号：ISSN：1003-207X
  • 国内统一刊号：ISSN：11-2835/G3
  • 邮发代号:82-50
  • 获奖情况:
  • 国内外数据库收录:
  • 日本日本科学技术振兴机构数据库,中国中国人文社科核心期刊,中国中国科技核心期刊,中国北大核心期刊（2008版）,中国北大核心期刊（2011版）,中国北大核心期刊（2014版）
  • 被引量:25352