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模仿式羊群行为的计算实验
  • ISSN号:1000-6788
  • 期刊名称:系统工程理论与实践
  • 时间:2011.5.5
  • 页码:855-862
  • 分类:F830.91[经济管理—金融学]
  • 作者机构:[1]南京信息工程大学经济管理学院,南京210036, [2]南京信息工程大学学生工作处,南京210036
  • 相关基金:国家自然科学基金(70932003,70901044,U0970165)
  • 相关项目:基于实验与可计算的行为金融学若干前沿问题研究
中文摘要:

借助行为金融理论,基于异质性假设,在计算实验平台上,将一种模仿策略通过Agent间的自主复制得以实现,在单一股票条件下,实验结果观察到显著羊群行为并伴随股票价格波动,从而证明:异质假设下,投资者的模仿可作为羊群行为形成的一种机制,其对股票价格波动存在明显影响.

英文摘要:

Based on heterogeneous assumption, this paper utilized the behavioral finance theory to realize their imitation strategy through their self-replications among agents. In the one single-stock circumstance, experimental results could show that we could observe herd behavior and it fluctuated with stock price,thus, proving that investors' imitation can be considered as a system constituted by herd behavior, which has a significant impact on the stock fluctuations.

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期刊信息
  • 《系统工程理论与实践》
  • 中国科技核心期刊
  • 主管单位:中国科学技术协会
  • 主办单位:中国系统工程学会
  • 主编:汪寿阳
  • 地址:北京市海淀区中关村东路55号
  • 邮编:100190
  • 邮箱:xtll@chinajournal.net.cn
  • 电话:010-82541407
  • 国际标准刊号:ISSN:1000-6788
  • 国内统一刊号:ISSN:11-2267/N
  • 邮发代号:2-305
  • 获奖情况:
  • 第三届中国出版政府奖提名奖
  • 国内外数据库收录:
  • 荷兰文摘与引文数据库,美国工程索引,日本日本科学技术振兴机构数据库,中国中国科技核心期刊,中国北大核心期刊(2004版),中国北大核心期刊(2008版),中国北大核心期刊(2011版),中国北大核心期刊(2014版),中国国家哲学社会科学学术期刊数据库,中国北大核心期刊(2000版)
  • 被引量:56095